これは初級者向けの説明なので、一緒に基本的な概念から見ていきましょう。
FIRE運動（Financial Independence, Retire Early）は、経済的な自立を達成し、定年を迎えるよりも早く働くのをやめることを目指す運動です。4%ルールはこの運動の中心的な理論で、これによりリタイア後の生活費を計算します。具体的には、あなたが最初の年に投資ポートフォリオから4%を引き出し、それ以降は毎年インフレに合わせて引き出し金額を増やすというものです。このルールに基づけば、投資ポートフォリオは30年以上持続するとされています。
とはいえ、4%ルールは完全に保証されるものではなく、いくつかのリスク要因が存在します。その一つが「失敗率」です。この失敗率とは何か、具体的に説明しましょう。
失敗率とは、あなたの資産がリタイア後の生活費を賄うのに十分でなくなる確率のことを指します。つまり、4%ルールを適用しても、その資産が枯渇するリスクが存在するということです。
なぜ失敗率が存在するのでしょうか？それは市場の不確実性と、あなた自身の生活費が変動する可能性があるからです。
まず市場の不確実性について考えてみましょう。あなたが投資する市場は、株式市場や債券市場など、常に変動しています。そのため、あなたの投資のリターンは一定ではなく、時にはマイナスになることもあります。このような変動性があるため、一定のリターンを保証することはできません。このため、4%ルールが常に機能するとは限らないのです。
次に、生活費の変動について考えてみましょう。リタイアメント生活には様々な費用が発生します。医療費、住宅費、食費、エンターテイメント、旅行費用など、これらの費用は一定ではなく、時には予想外の出費が発生することもあります。また、インフレ率も生活費に影響を与えます。これらの要因により、生活費が予想以上に増える可能性があります。
これらのリスク要因が組み合わさると、あなたの資産が早く枯渇し、4%ルールが「失敗」する可能性が生まれます。それが失敗率という概念です。
では、どのようにして失敗率を管理し、リスクを最小限に抑えることができるのでしょうか？一つは、リタイアメントの計画を立て、定期的に見直すことです。予想外の出費や市場の変動に対応するため、フレキシブルな計画が必要です。また、リスク許容度に応じて投資ポートフォリオを調整し、市場の変動に耐えられるようにすることも重要です。
また、あなた自身の生活スタイルを見直すことも効果的です。生活費を抑えるために、必要な支出を見直したり、節約方法を探したりすることができます。
4%ルールとその失敗率は、経済的自立とリタイアメントの計画における重要な要素です。これらを理解し、自身の状況に合わせて適切に対応することで、リタイア後の生活を安定させ、FIRE運動の目標を達成することができます。